華夏人壽2013年巨虧近16億 居非上市壽險公司首位

　　中國網財經5月21日訊(記者常實)非上市壽險公司近期集中發布了2013年年度財務報告，行業整體盈利實現快速增長，但還是有一些壽險企業陷入虧損窘境。其中，華夏人壽保險股份有限公司(以下簡稱“華夏人壽”)在2013年巨虧近16億元，在所有已公布年報的未上市壽險公司中虧損最多，至此，華夏人壽已連續五年虧損，虧損總額達36億元。

　　中國網財經記者仔細查閱華夏人壽年報后發現，公司2013年保費收入規模大幅下滑27%，但業務管理費用、手續費及傭金費用、退保金均呈上升態勢，面對這些問題，股東選擇大幅增資。

　　除華匯人壽延期披露年報外，其余55家非上市壽險公司的年度財務報告均已在近期公布。據《第一財經日報》統計，55家壽險公司去年凈利潤超過80億元，是2012年同期的四倍左右。

　　雖然行業整體經營情況好轉，但2013年已是華夏人壽連續第五年出現虧損(華夏人壽成立于2006年12月30日，2007-2009年的年報數據未在公司官網披露)。2013年，華夏人壽虧損15.87億元，同比增加178.91%，這一虧損數額在上述55家壽險公司中排名第一。

　　公開數據顯示，華夏人壽在2012年虧損5.69億元，2011年虧損7.63億元，2010年虧損2.98億元(華夏人壽2011年年報這一數字顯示為2.98億元，在2010年年報中顯示為3.15億元，我們選取了較小數據)，2009年虧損4.38億元。依此統計，華夏人壽在五年時間里虧損36.55億元。

　　雖然華夏人壽持續虧損，但公司總資產規模迅速膨脹。年報數據顯示，華夏人壽2013年總資產為667.06億元，同比暴增189.99%。

　　中國網財經記者仔細查閱華夏人壽年報后發現，保費收入大幅下滑、公司的傭金和管理費上升、退保金上升是其業績虧損的主要原因。

　　2013年壽險行業的保費收入整體呈增長態勢，但華夏人壽的保費收入卻出現大幅下滑。數據顯示，其2013年保費收入42.88億元，同比下降26.99%，且保費收入居前五位的保險產品均為分紅險。

　　依常理來說，保費收入下降，公司的傭金和管理費用應同步下降，但華夏人壽的情況卻并非如此。

　　數據顯示，華夏人壽2013年的業務及管理費用為16.52億元，上年這一數字僅為10.66億元，同比大增54.97%。而公司出現巨額虧損也未妨礙員工薪酬和福利的提高，2013年，華夏人壽職工工資及福利費為7.02億元，同比上升42.68%；同時公司關鍵管理人員的報酬也從2012年的3107.40萬元上升為3395.22萬元。(注釋：華夏人壽的關鍵管理人員為本公司的董事、董事會秘書、監事、總精算師、總經理、總經理助理、副總經理、合規負責人、財務負責人及審計責任人。)

　　另外，華夏人壽的手續費和傭金支出也從4.22億元，小幅攀升至4.46億元，在保費收入下滑的情況下傭金和手續費支出攀升，說明公司獲取保費的成本增幅明顯。

　　收入降、費用升，還不足以解釋華夏人壽的巨虧，另一個數據同樣值得關注。華夏人壽2013年退保金為10.43億元，而公司當年保費收入僅為42.88億元，退保金占當年保費收入的比重高達24.32%，且退保金同比呈現上升狀態，幅度超過50%。

　　據《北京商報》統計，2013年55家非上市壽險公司已賺保費3557.44億元，同比增長12.9%，而退保金額為682億元，相較前年的1081.2億元減少36.4%。

　　早在2013年年初，就有不少機構指出，當年壽險企業將會面臨不小的滿期給付壓力，這一點在華夏人壽身上得到了驗證。數據顯示，華夏人壽2013年賠付支出12.02億元，同比增加275.56%，這其中滿期給付8.50億元，年金給付為1.91億元。有業內人士指出，近幾年壽險業都將面臨較大的滿期給付壓力，會對中小險企的現金流形成考驗。

　　面對巨虧壓力，華夏人壽的股東施以援手。2013年，華夏人壽股東兩次增資合計50億，使公司注冊資本金從40億增至90億。2014年3月24日，公司股東的增資申請再次獲得保監會批準，注冊資本金上升到123億元。

　　通過兩次增資，華夏人壽2013年底的償付能力充足率沒有出現問題，維持在180.39%，高于監管部門的監管要求，但相較2012年仍下滑了42個百分點。